Distressed M&A

Eine Möglichkeit zur Kapitalbeschaffung in der Krise kann der Verkauf von Unternehmensanteilen sein. Den Verkauf aus der Krise oder aus einem Insolvenzverfahren wird als distressed M&A bezeichnet. Unsere Expertise in diesem Bereich umfasst die Identifizierung von geeigneten Käufern oder Investoren, die Bewertung von Unternehmenswerten und Risiken, die Verhandlung von Transaktionsbedingungen und die Gestaltung von Umstrukturierungsmaßnahmen, um den Wert des Unternehmens zu maximieren. 

Dabei unterstützen wir Sie über den gesamten Verlauf des Transaktionsprozesses – von der ersten Analyse und Bewertung über die Vorbereitung von Verträgen und Verhandlungen bis hin zur Umsetzung von Maßnahmen rund um die Post-Merger-Integrationen. 

Sollten Sie in Erwägung ziehen, ein Unternehmen in einer Krisensituation zu erwerben, werden Sie Unterstützung bei der Prüfung des Unternehmens (Due Diligence) benötigen. Auch in diesen Fällen bieten wir unsere umfangreiche Erfahrung zur Identifikation und Bewertung aller Risiken an und begleiten Sie durch das gesamte Projekt. 

Sanierung

Eine Krisensituation? Das kann Jeden treffen – ganz schnell! Wir holen Sie da wieder raus! Unternehmen, die mit ernsten Liquiditätsproblemen kämpfen oder von Überschuldung bedroht sind, sind häufig insolvenzgefährdet. Es besteht akuter Handlungsbedarf!

• Einleitung von Notfall-Sofortmaßnahmen zur Sicherung des laufenden Betriebs
• Kurzfristige Erstellung eines Sanierungsgutachtens unter Beachtung der Anforderungen der Rechtsprechung, angepasst auf die Größenverhältnisse am IDW S6 („in Anlehnung“), ggfs. auch vollumfängliche IDW S6 –Gutachten. Hier erfüllen wir die Erwartungen der Finanzpartner des Mittelstands.
• Erstellung von Restrukturierungsplänen nach StaRUG
• Analyse der Vergangenheits- und Ist-Zahlen zur Identifizierung der Krisenursachen
• Aussage zur Fortführungsfähigkeit des Unternehmens mit fundierter Einschätzung der Sanierungschancen
• Ermittlung der Maßnahmen zur Überschuldungsbeseitigung
• Ermittlung der Maßnahmen zur kurzfristigen Sicherstellung der Liquidität
• Stabilisierung bzw. Wiederherstellung der Ertrags- und Finanzkraft
• Stärken- und Schwächenanalyse des Unternehmens
• Aussagekräftige Markt- und Wettbewerbsanalyse für eine belastbare Zukunftsprognose
• Verhandlungsführung mit den Beitragsleistenden Akteuren (wie Finanzierungspartnern, Mitarbeitern, Lieferanten, Kreditversicherern, Gesellschaftern)
• Implementierung von Managementinstrumenten
• Moderation zur Entwicklung eines Unternehmensleitbildes durch Geschäftsführung und Mitarbeiter
• Unterstützung bei der Suche und Vermittlung externer Netzwerkpartner
• Stellen oder Vermittlung von krisenerprobten und branchenerfahrenen Interimsmanagern
• Erstellung einer dynamischen Ertrags- und Liquiditätsplanung
• Leitende oder begleitende tatkräftige Unterstützung im Umsetzungsprozess

Sollte eine Sanierung außerhalb der Insolvenz auch unter Berücksichtigung des Stabilisierungs- und Restrukturierungsrahmens (StaRUG) keinen Erfolg versprechen und das Geschäftsmodell dem Grunde nach tragfähig sein, unterstützen wir Sie in Zusammenarbeit mit kooperierenden Insolvenzverwaltern im Rahmen einer Sanierung innerhalb eines Insolvenzverfahrens. Diesen Weg verstehen wir als Ultima Ratio.